小微企業主面臨資金困難

據世界銀行統計，中國有近20%的小微企業主面臨著資金困難，這一需求催生了小微企業貸款和借款服務的蓬勃發展。今年上半年，小微企業人|民幣貸款增加1.03萬億元，占同期全部企業貸款增量的42.6%。

各家商業銀行紛紛推出花樣繁多的小微信貸業務，其中，倡導“普惠金融”的宜信公司在這方面的創新特別突出。

讓信用變成資產

2006年，宜信CEO唐寧先生創辦宜信公司，從金額少、利潤低而被金融機構不屑一顧的個人小額信貸入手。7年間，他逐漸建立起一整套財富管理、信用風險評估與管理、信用數據整合服務、小額借款行業投資業務體系。宜信的業務，也在這套逐漸成熟的體系中保持了每年100%以上的增長率，在100多個城市和20多個農村地區建立起服務網絡，為幾十萬客戶提供普惠金融和財富管理服務。據世界銀行統計，中國6000多萬小微企業主中有1000多萬不能享受到金融服務。造成這個結果的最主要原因，就是中國信用體系不健全。

宜信CEO唐寧

“信用是一項重要資產。那些希望改變命運的人群，需要一套信用體系來幫助他們。”唐寧說，“我們最大的創新是，發掘出幾千萬的小微企業主以及幾億農戶的信用價值，并將其釋放，幫助他們建立信用并獲取資金。”

在小微信貸中，信用調查、貸款審核是難題。從成立之初，宜信就嚴格進行風險管理，打造了系統的風險防控體系，把美國成熟的技術、流程、模式拿過來和中國的具體實際結合，將科技創新和實際操作充分結合起來，讓宜信站在了行業的第一梯隊中。宜信建立了一支由幾百人組成的信用管理團隊，吸引了眾多曾在摩根大通、美洲銀行等工作多年的資深信用風險管理專家加盟。

宜信面向中國信用人群的業務主要分為三部分：第一部分是信用管理、信用甄別、信用判定方面的工作。第二部分是幫助通過宜信信用審核的一批信用借款人群尋找資金。第三部分是向借款人提供管理培訓、財務規劃等增值服務。

宜信的“普惠金融”思路和實踐內容，概括起來就是“幫助富人理財，把錢借給窮人”。為此，宜信搭建融資平臺，對于眾多的小微企業主而言，有時三五萬元的小額資金就可以幫助他們實現創業夢想。因此，他們對宜信的感激是不言而喻的。在宜信網站上，有這樣一封感謝信，客戶說到：“整個貸款的過程非常人性化，不僅申請方便，審批高效，還為我推薦了最適合的產品，節省了不少利息支出，放款也很及時，解決了我的資金周轉難題，宜信無論是產品本身還是服務都令我非常滿意!”

有競爭力的產品設計加上優質的服務，是宜信的兩大法寶。在宜信未來發展的主線中，有兩點比較清晰：一方面是幫助幾億的經濟上活躍、愿意通過釋放信用價值改變自己且未被傳統金融機構覆蓋的高成長型人群，包括小微企業主、工薪階層、學生、農民等，向他們提供創新的信用解決方案。另一方面，在財富管理方面，幫助正在崛起的千萬以上的大眾富裕階層享受到綜合、專業的財富管理服務。

要發展健康的P2P

除了普惠金融和財富管理，宜信還推出了P2P業務。

在宜信的P2P信貸理財模式中，個人可以通過宜信平臺的推薦，將手中的富余資金出借給信用良好但缺少資金的大學生、工薪階層、微小企業主、農民，幫助他們實現教育培訓、家電購買、裝修、兼職創業等理想。在獲得一定的預期年收益的同時，還實現了巨大的社會價值。

縱觀中國民間金融市場，因為企業金融需求較為緊張，很多P2P理財機構崛起，它們與小貸公司一起構成小額信貸市場的主體。

這兩類機構的市場有一定的重合度，是否會帶來激烈的競爭?唐寧認為，兩者雖然存在一定的重合，但滿足的都是不同的市場需求，它們的發展，對發展普惠金融和中小企業、小微企業意義深遠。

隨著自己的P2P業務不斷擴大，唐寧也開始注意規避P2P風險。他認為，要想健康發展，就應該秉承“合法合規、利國利民”的底線，絕不觸碰央行紅線，立足普惠金融，服務中國高成長性人群。宜信與監管部門一直有很多溝通、交流以及定期的匯報，認為智慧的政府監管可以保證這個行業健康的發展和行業中優秀企業的創新能力。他強調說：“在不同的發展階段，自律、互律和他律需要能夠很好地結合起來。”

增值服務小微企業

今年端午節前的北京昌平崔村，做生意的金元(化名)走貨的資金沒辦法周轉，囤的貨如果便宜賣就得賠錢，通過宜信的展業服務，他終于解決了燃眉之急。

“當時真的非常著急，因為這邊行情不好，”金元說，“身邊的朋友都是和我差不多的情況，所以我想在宜信試一下，結果兩三天貸款就辦下來了，真的沒想到。”

在中國，還有數以千萬像金元這樣的小微企業主艱難的生存著。

我國目前約有4000萬戶沒有法人資格的小微企業，他們正成為中國經濟發展建設中重要的“輕騎兵”。幫助小微企業發展、解決融資難題，不僅要提供便捷的產品滿足客戶需求，更重要的是找到眾多小微企業資金的需求點，用優質高效的服務幫助其發展。

宜信除了幫助小微企業建立信用、獲取資金外，還在培訓、咨詢、信息獲取方面給小微企業多方面的幫助。連續兩年，宜信跟清華MBA合作推出“清華MBA宜信小微企業助力計劃”，MBA學生團隊利用自身經驗幫助企業解決管理經營中面臨的實際問題,通過一對一幫扶為小微企業主“度身定制”咨詢解決方案，成功地將商學院的智力資源與小微企業的實際需求對接，幫助小微企業提升社會價值和經濟價值。

隨著金融改革的深入和國家對創業型小微企業的重視，以前商業銀行等大型金融機構不待見的中小微企業客戶，如今卻成了香餑餑，政策方面鼓勵小微信貸的文件也頻繁發布。9月6日，中國銀監會發布《關于進一步做好小微企業金融服務工作的指導意見》，首次將小微企業貸款覆蓋率、綜合金融服務覆蓋率和申貸獲得率3項指標納入監測指標體系，并按月進行監測、考核和通報。同時鼓勵銀行金融機構充分利用互聯網等新技術、新工具，研究發展網絡融資平臺，不斷創新網絡金融服務模式，進一步規范小微企業金融服務收費。

大銀行來了，宜信這樣專注小微業務的機構是不是感受到“狼來了”的威脅?

對此疑問，唐寧坦白地告訴《世界經理人》，“并非如此，政府之所以出|臺相應的政策，是因為中國的小微金融事業，關注的人和企業不是太多而是太少了。宜信歡迎更多金融機構關注小微企業，因為我們的想法是共同做好中國的小微金融，讓更多人獲得小微金融服務，發展中國經濟。另外，我們不認為小微信貸同大銀行存在必然的競爭關系，事實上我們跟銀行更多的是合作關系。未來市場就是要建立多層級的金融體系，呼喚各種各樣的機構，通過各種不同的資源優勢，用不同的創新模式，來解決不同客戶的不同需求。”

2010年4月，曾投資谷歌、亞馬遜、美國在線的國際頂級創業投資機構KPCB對宜信進行了千萬美元級的戰略投資，2011年，IDG資本和摩根士丹利亞洲投資基金(MSPEA)與宜信公司達成戰略合作協議，并將它們在過去十數年投資金融與高科技等行業、幫助不同階段企業成長的成功經驗帶進宜信，助力普惠信用和財富管理在中國的發展。這是宜信與國內外頂級投資機構的第二次合作，也是迄今為止中國小額信貸行業獲得的最大一筆投資。

雖然宜信的某些模式在金融圈中引起不少爭議，但隨著國內各項金融監管手段和相關制度的不斷完善，相信中國小微金融市場會越來越規范，宜信的模式也會越來越健康。未來，唐寧認為成功的金融服務的模式一定是HighTouch+HighTech,HighTech指高科技互聯網、移動互聯網，而HighTouch就是人與人之間的、組織與組織之間的密切交流理解，只有大家一起努力，利用互聯網工具更好地幫助小微金融在中國的普及。